一、外盤情況

1、美國三大股指收盤漲跌不一，道指漲 0.17%報(bào) 34500.73 點(diǎn)，標(biāo)普 500 指數(shù)跌 0.32%報(bào) 4451.14 點(diǎn) ，納指跌 0.89%報(bào) 13748.83 點(diǎn)。

2、國際油價(jià)全線下跌，美油 10 月合約跌 0.88%，報(bào) 86.77 美元/桶。布油 11 月合約跌 0.93% ，報(bào) 89.76 美元/桶。

3、國際貴金屬期貨普遍收跌，COMEX 黃金期貨跌 0.01%報(bào) 1944 美元/盎司，COMEX白銀期貨跌 1.08%報(bào) 23.25 美元/盎司。

4、倫敦基本金屬收盤漲跌不一 ，  LME 期銅跌 0.79%報(bào) 8305 美元/噸 ，  LME 期鋅漲1.08%報(bào) 2489.5 美元/噸 ，  LME 期鎳跌 0.69%報(bào) 20450 美元/噸 ，  LME 期鋁漲 0.14%報(bào)2196.5 美元/噸 ，LME 期錫跌 1.03%報(bào) 26000 美元/噸 ，LME 期鉛漲 0.04%報(bào) 2226.5 美元/噸。

5、芝加哥期貨交易所(CBOT) 農(nóng)產(chǎn)品期貨主力合約收盤漲跌不一，大豆期貨跌 1.16%報(bào) 1360.25 美分/蒲式耳；玉米期貨漲 0.15%報(bào) 486.5 美分/蒲式耳，小麥期貨跌 1.68%報(bào)598.75 美分/蒲式耳。

 二、宏觀及產(chǎn)業(yè)

 1、國有大中型銀行齊發(fā)存量房貸利率下調(diào)細(xì)則，首套房貸利率將于 9 月 25 日批量調(diào)整。規(guī)則明確 ，對(duì)于符合要求的存量個(gè)人住房貸款最低可調(diào)整至原貸款發(fā)放時(shí)所在城市首套房貸利率政策下限 ，并按照三類情形分別進(jìn)行調(diào)整。上述銀行公布的申請(qǐng)方式和調(diào)整時(shí)間趨同 ，原貸款發(fā)放時(shí)執(zhí)行所在城市首套房貸利率標(biāo)準(zhǔn)的存量房貸 ，將于 9 月 25 日集中批量調(diào)整合同貸款利率 ，客戶無需單獨(dú)申請(qǐng)。而“二套轉(zhuǎn)首套” 、不良狀態(tài)存量貸款等其他情況則需要客戶單獨(dú)申請(qǐng)。

2、今年 8 月份 ，我國進(jìn)出口 3.59 萬億元 ，  同比下降 2.5% ，環(huán)比增長(zhǎng) 3.9%。其中，出口同比下降 3.2%，環(huán)比增長(zhǎng) 1.2%；進(jìn)口同比下降 1.6%，環(huán)比增長(zhǎng) 7.6%；貿(mào)易順差 4880億元，同比收窄 8.2%。按美元計(jì)價(jià)，8 月份我國進(jìn)出口 5013.8 億美元，下降 8.2%。其中，出口下降 8.8% ，進(jìn)口下降 7.3% ，貿(mào)易順差 683.6 億美元 ，收窄 13.2%。

3、美聯(lián)儲(chǔ)威廉姆斯：通脹率過高 ，但正在下降；勞動(dòng)力市場(chǎng)的不平衡正在逐漸消除；我們看到經(jīng)濟(jì)正朝著正確的方向發(fā)展；美聯(lián)儲(chǔ)在貨幣政策方面做了很多工作；貨幣政策處于非常良好的狀態(tài) ，正在影響經(jīng)濟(jì)；貨幣政策取決于數(shù)據(jù)。

4、加拿大央行行長(zhǎng)麥克勒姆：  2%的通脹目標(biāo)近在眼前 ，但我們還沒有實(shí)現(xiàn)；我們需要堅(jiān)持到底；貨幣政策可能不足以恢復(fù)物價(jià)穩(wěn)定；通脹仍然過高 ，基礎(chǔ)通脹沒有明顯的下行動(dòng)力；我們準(zhǔn)備再次加息 ，但不希望加息幅度過大。

 三、商品要聞

1、  國內(nèi)商品期貨夜盤收盤普遍下跌 ，能源化工品多數(shù)下跌 ，  甲醇跌 2.19% ，丁二烯橡膠跌 2.15% ，聚丙烯跌 1.19% ，紙漿跌 1.08% ，塑料跌 1.06% ，  PTA 跌 1.05%。黑色系全線下跌 ，鐵礦石跌 1.78%，焦煤跌 1.61%。農(nóng)產(chǎn)品表現(xiàn)疲軟 ，豆二跌 2.79% ，菜油跌2.38% ，菜粕跌 2.08% ，豆油跌 1.79%，棕櫚油跌 1.67%，棉紗跌 1.57%。基本金屬收盤漲跌不一，滬鉛漲 0.83%，滬鋅漲 0.82%，滬鋁漲 0.08%，滬銅跌 0.33%，滬銅跌 0.33%，滬鎳跌 0.9% ，不銹鋼跌 1.23%。

 2、國家發(fā)改委、證監(jiān)會(huì)加強(qiáng)鐵礦石價(jià)格形勢(shì)分析和市場(chǎng)監(jiān)管，將繼續(xù)緊盯鐵礦石市場(chǎng)動(dòng)態(tài) ，持續(xù)加強(qiáng)期現(xiàn)貨市場(chǎng)聯(lián)動(dòng)監(jiān)管 ，嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為 ，堅(jiān)決維護(hù)市場(chǎng)正常秩序。3、前 8 月我國進(jìn)口鐵礦砂 7.76 億噸 ，同比增加 7.4% ，進(jìn)口均價(jià)下跌 3.6%；原油進(jìn)口 3.79 億噸，增加 14.7%，每噸價(jià)格下跌 16.8%；煤進(jìn)口 3.06 億噸，增加 82%，每噸價(jià)格下跌 20.8%；大豆進(jìn)口 7165.4 萬噸 ，增加 17.9% ，每噸價(jià)格下跌 1.5%。

4、據(jù) Mysteel ，截至 9 月 7 日當(dāng)周 ，螺紋產(chǎn)量連續(xù)七周減少 ，廠庫、社庫連續(xù)第四周減少，表需由降轉(zhuǎn)增。其中，螺紋產(chǎn)量 253.59 萬噸，較上周減少 5.14 萬噸，降幅為 1.99%；螺紋廠庫 184.61 萬噸 ，較上周減少 11.27 萬噸 ，降幅為 5.75%。

 5、路透公布對(duì) USDA 9 月供需報(bào)告中美國農(nóng)作物產(chǎn)量的數(shù)據(jù)預(yù)測(cè) ，分析師平均預(yù)計(jì)，美國 2023/2024 年度大豆單產(chǎn)料為 50.2 蒲式耳/英畝 ，預(yù)估區(qū)間介于 49.6-51 蒲式耳/英畝 ，  USDA 8 月月報(bào)預(yù)估為 50.9 蒲式耳/英畝。

6、  USDA 最新干旱報(bào)告顯示 ，截至 9 月 5 日當(dāng)周 ，約 43%的美國大豆種植區(qū)域受到干旱影響 ，而此前一周為 40% ，去年同期為 21%。約 49%的美國玉米種植區(qū)域受到干旱影響 ，而此前一周為 45% ，去年同期為 29%。

 7、據(jù)隆眾資訊，截至 9 月 7 日，本周國內(nèi)純堿廠家總庫存 12.47 萬噸，環(huán)比減少 1.66萬噸 ，下降 11.75% ，  同比下降 71.62%。純堿廠家?guī)齑嬉堰B續(xù)下滑 11 周 ，當(dāng)前庫存再刷歷史最低紀(jì)錄。

四、  國內(nèi)主要商品基差

五、  國內(nèi)期貨倉單日?qǐng)?bào)

六、主要觀點(diǎn)及策略分析

       宏觀方面 ，海關(guān)總署公布數(shù)據(jù)顯示 ，今年 8 月份 ，我國進(jìn)出口 3.59 萬億元 ，  同比下降 2.5%，環(huán)比增長(zhǎng) 3.9%。其中 ，出口 2.04 萬億元 ，同比下降 3.2% ，環(huán)比增長(zhǎng) 1.2%；進(jìn)口 1.55 萬億元 ，同比下降 1.6% ，環(huán)比增長(zhǎng) 7.6%；  貿(mào)易順差 4880 億元 ，  同比  (下同)  收窄 8.2%。  內(nèi)外需仍顯偏弱。

        股指方面 ，偏弱調(diào)整 ，全天成交額約 7600 億元 ，北向資金凈賣出額約 70 億元。  目前從政策角度看 ，當(dāng)前處于政策底位置 ，但市場(chǎng)底仍未明確 ，建議投資者交易增加靈活性 ，左側(cè)交易者有利潤之后減倉。右側(cè)交易者設(shè)置好止損價(jià)格 ，輕倉介入。

     商品方面 ，  以沙特為主的主要產(chǎn)油國繼續(xù)維持減產(chǎn)至年底 ，市場(chǎng)前期預(yù)測(cè)將減產(chǎn)時(shí)間或延遲 1個(gè)月。多數(shù)大宗商品當(dāng)日出現(xiàn)回調(diào) ，午后跌幅收窄 ，橡膠、合成橡膠尾盤拉漲 ，當(dāng)前仍不能確定市場(chǎng)出現(xiàn)反轉(zhuǎn) ，大概率大宗商品仍有上漲可能。

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